Na Central Energia, a incessante busca pela excelência e a dedicação à prestação de serviços de energia fomentam nosso desenvolvimento e atuação em dois pilares essenciais: a Gestão de Risco e a Central Tech. Nosso contínuo investimento e especialização nessas áreas não apenas moldam nosso presente, mas também pavimentam o caminho para um futuro sólido para a Central e para os nossos clientes.
Gestão de Risco
Nosso principal papel como agente comercializador é prover liquidez aos consumidores, geradores e outros agentes do mercado, assumindo riscos inerentes ao negócio. Assim, a Central Energia busca agregar segurança aos processos internos e externos, identificando as principais fontes de exposição a perdas e definindo métricas e planos para controle e mitigação desses riscos.
As principais fontes de risco ao negócio da Central, seus métodos de monitoramento e avaliação são:
O risco de mercado consiste na probabilidade de perdas oriundas da flutuação de preços em produtos, nos quais a Central possui exposição direcional. Ou seja, as volatilidades de mercado podem alterar o preço de um produto, de modo que seu valor seja diferente daquele no qual a negociação foi inicialmente firmada.
O monitoramento e controle diário do risco de mercado da Central são realizados utilizando ferramentas proprietárias baseadas nas metodologias de VaR (Value-at-Risk) e de Stress Test.
O risco de crédito é definido pela possibilidade de perdas resultantes da incapacidade das contrapartes em honrarem com seus compromissos com a Central Energia. Esse risco é particularmente relevante para operações no mercado de energia, uma vez que a grande maioria das negociações são bilaterais, sem a existência de uma entidade garantidora das operações.
A análise de risco de crédito foi desenvolvida internamente com base tanto em fatores quantitativos – informações contábeis e financeiras -, quanto fatores qualitativos, e baliza a exposição que a Central pode assumir com cada contraparte.
Os riscos regulatórios estão associados às mudanças repentinas que possam promover alterações ao processo de formação de preço, assim como ao status quo das regras de mercado.
Desse modo, a empresa possui colaboradores dedicados a acompanhar as discussões nos diferentes fóruns das instituições do setor, sendo responsáveis por repassar ao Comitê de Trading os riscos provenientes de alterações regulatórias no mercado de energia.
O risco operacional consiste em perdas derivadas de falhas em processos internos ou externos, provocados por erros humanos ou de sistema.
A Central Energia, através da Central Tech, desenvolve ferramentas de automação, além de instituir como padrão a realização de períodos de teste para todos os novos processos e tecnologias, bem como treinamento para os funcionários, de modo a mitigar erros operacionais.
O risco cibernético envolve a modificação, uso e/ou destruição não autorizada de sistemas de TI, que podem resultar em perda de dados, interrupção de serviços, danos à reputação da empresa e até mesmo significativas perdas financeiras. Diante desse cenário, desenvolvemos uma política de cibersegurança, definindo práticas e compromissos em todos os níveis operativos, com foco tanto na manutenção dos sistemas de TI com uso das mais avançadas tecnologias, quanto na conscientização e educação de todos os colaboradores. Seguir a política de cibersegurança nos auxilia a proteger os ativos digitais e garantir a continuidade das operações.
Com ferramentas e metodologias desenvolvidas internamente, os times têm autonomia para buscar o estado da arte tanto no mercado quanto na academia para a contínua evolução da Gestão de Risco da empresa. Todas as evoluções precisam ser apresentadas pelo Comitê de Risco e aprovadas pelo Comitê Diretor, de modo a garantir a segurança, transparência e governança, em paralelo ao contínuo desenvolvimento da gestão de risco da Central Energia.
Monitoramento Prudencial
Por meio da Resolução Normativa ANEEL nº 1072/2023, a Agência Nacional de Energia Alétrica (ANEEL) instituiu o Monitoramento Prudencial, o qual determina que cada participante do mercado livre de energia envie periodicamente seu Fator de Alavancagem (FA) à Câmera de Comercialização de Energia Elétrica (CCEE). A CCEE, por sua vez, fará uso dessas informações para avaliar o risco sistêmico de cada agente conforme seu nível de alavancagem, garantindo um aumento na segurança comercial e financeira das operações no mercado livre.
O Grupo Central Energia, associado à CCEE através dos agentes Central Comercializadora de Energia Ltda e JR Comercializadora de Energia Ltda, apresenta os valores de FA no painel a seguir:
Com ferramentas e metodologias desenvolvidas internamente, os times têm autonomia para buscar o estado da arte tanto no mercado quanto na academia para a contínua evolução da Gestão de Risco da empresa.
Todas as evoluções precisam ser apresentadas pelo Comitê de Risco e aprovadas pelo Comitê Diretor, de modo a garantir a segurança, transparência e governança, em paralelo ao contínuo desenvolvimento da gestão de risco da Central Energia.
Central Tech
À medida que o mercado de energia amadurece, com a entrada de novos players e aumento de liquidez, a capacidade de tomar decisões fundamentadas e executar operações de maneira ágil se torna essencial. A combinação entre competências estratégicas e ferramentas tecnológicas não apenas otimiza os processos, mas também desbloqueia oportunidades para as operações da empresa. Nesse cenário, criamos a Central Tech para fomentar o desenvolvimento de soluções para nossa própria empresa, com o objetivo claro de fornecer ferramentas que nos permitam alavancar nossos diferenciais estratégicos.
A Central Tech nasceu como uma consultoria interna de TI, cobrindo desde o desenvolvimento de sistemas e software até análises de Data Science e uso de algoritmos avançados.
Os pilares que regem a área são:
Nossa infraestrutura já foi concebida em nuvem, beneficiando-se de todas as vantagens em termos de rapidez no lançamento de novos serviços e escalabilidade, seguindo aumento de demanda e segurança contra as ameaças físicas e digitais.
A automação de processos é parte essencial do avanço tecnológico da Central, pois permite criar rotinas que executam automaticamente as atividades mais diversas, desde a simples aquisição periódica de um dado até a execução de algoritmos complexos. O ganho óbvio da automação dos processos é a redução de erros e celeridade em sua execução, mas o ganho oculto é deixar a equipe livre para se concentrar em estratégias de alto nível, mantendo o foco em agregar resultado para a Central.
Reconhecemos a importância da segurança no ambiente digital. Portanto, nosso time está atento aos avanços tecnológicos de modo a implementar ferramentas e políticas de cibersegurança, salvaguardando os sistemas e as informações de ataques digitais. Além disso, investimos na educação continuada de nossos colegas em todas as áreas da empresa, pois sabemos que, sem o conhecimento das diferentes ameaças, todos podemos estar vulneráveis a ameaças de phising ou engenharia social.
O mundo tecnológico é dinâmico e nossa abordagem reflete isso. Continuamos a evoluir nossos sistemas para se adequarem às mudanças do mercado, garantindo a implementação das ferramentas e serviços mais atuais no mercado.